* OPA amicale valorisant Grand Marnier à 684 mlns
* L'offre à 8.050 euros par action représente une prime de
60,4%
* Campari poursuit sa stratégie de croissance externe
* Veut surfer sur le retour de la mode du cocktail
par Valentina Za et Gilles Guillaume
MILAN/PARIS, 15 mars (Reuters) - Le groupe italien de
spiritueux Campari CPRI.MI a annoncé mardi une OPA amicale sur
la Société des Produits Marnier Lapostolle GDMR.PA qui
valorise le propriétaire de la liqueur Grand Marnier à 684
millions d'euros.
Gruppo Campari propose 8.050 euros par action en numéraire,
soit une prime de 60,4% par rapport au dernier cours de clôture
de SPML, le 11 mars, plus un complément de prix en fonction
d'une éventuelle cession immobilière.
L'offre correspond à une valorisation nette de SPML de 684
millions d'euros et à une valeur d'entreprise de 652 millions,
précise-t-il dans un communiqué.
La Société des Produits Marnier Lapostolle indique de son
côté que "le conseil de surveillance a autorisé la ratification
(...) d'une lettre d'offre de Gruppo Campari, qui a été acceptée
par des actionnaires familiaux de la société représentant 43,79%
en pleine propriété, 3,30% en nue-propriété et 1,54% en usufruit
du capital de la société."
L'accord prévoit le maintien des autres actionnaires
familiaux, qui agiront de concert aux côtés de Gruppo Campari,
ajoute-t-elle.
Campari, numéro six mondial des spiritueux, entend acquérir
immédiatement 17,19% de la société et aura des options pour
acheter à partir de 2021 le reste des actions détenues par les
actionnaires familiaux de Grand Marnier.
Remis à la mode avec la vogue de l'apéritif Spritz, Campari
s'est développé grâce à une série d'acquisitions depuis 1995 et
compte sur la marque française pour profiter du retour en grâce
des cocktails, notamment aux Etats-Unis.
"(Grand Marnier) s'intègre parfaitement dans la stratégie
d'acquisitions de Campari", souligne le groupe italien dans son
communiqué.
La liqueur créée en 1880 par Louis-Alexandre Marnier
Lapostolle en mélangeant une macération d'écorces d'oranges et
du cognac rejoindra le portefeuille des cinq marques à plus
forte valeur ajoutée de Campari, dont le chiffre d'affaires a
augmenté de 10% au second semestre 2015.
Le groupe milanais, également propriétaire de la vodka Skyy
et du bourbon Wild Turkey, a ajouté qu'il souhaitait sortir
Grand Marnier de la cote. Le titre est suspendu depuis lundi
matin à la Bourse de Paris, sur un cours de 5.020 euros donnant
une capitalisation boursière de 426,7 millions d'euros.
L'action Campari s'adjuge quant à elle 1,32% à 8,46 euros à
Milan mardi midi.
La société française a aussi annoncé un accord exclusif avec
Gruppo Campari, qui se chargera désormais de la distribution
mondiale du portefeuille de produits Grand Marnier (hors vins)
jusqu'au 31 décembre 2021.
Grand Marnier a par ailleurs fait état mardi d'une hausse de
8% de son chiffre d'affaires (-2% à taux de change équivalent)
et d'une hausse de 25% de son bénéfice net consolidé.
Les communiqués de Grand Marnier:
sur l'OPA : http://bit.ly/1pIuLe7
Sur ses résultats : http://bit.ly/1Ud8guc
(Edité par Dominique Rodriguez)
Grand Marnier va passer sous le pavillon de l'italien Campari
information fournie par Reuters 15/03/2016 à 12:06
| 6,376 EUR | MIL | -2,48% |
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